ما الفرق بين المحفظة المالية والمحفظة الاستثمارية

يتردد سؤال كيفية إدارة المحفظة الاستثمارية بشكل واسع ويُطرح باستمرار بين الأفراد الراغبين في استثمار أموالهم في الأسواق المالية العالمية.

ولكن، قبل الخوض في التفاصيل، يجب أولاً فهم مفهوم المحفظة الاستثمارية. يخلط البعض بينها وبين المحفظة المالية

ما هي المحفظة الاستثمارية؟

المحفظة الاستثمارية هي مجموعة من الأصول المالية التي يختار المستثمر امتلاكها بهدف تحقيق عوائد تتناسب مع مستوى المخاطر الذي يمكنه تحمله.

تشمل هذه الأصول الأسهم، السندات، صناديق الاستثمار، المشتقات المالية، وغيرها، مما يسمح بتنويع الاستثمارات بدلاً من التركيز على أصل واحد.

تعني المحفظة الاستثمارية شراء مجموعة متنوعة من الأدوات المالية مع توقع زيادة قيمتها مع مرور الوقت أو تحقيقها للعوائد أو كلاهما معاً على مدى قصير

أو طويل. يكون الاستثمار استراتيجياً عندما يهدف المستثمر إلى الاحتفاظ بالمحفظة لفترة طويلة، بدلاً من المضاربة اليومية على المؤشرات عبر شركات التداول

 الموثوقة.، بينما يكون الاستثمار تكتيكياً عندما يعتمد المستثمر على عمليات البيع والشراء النشطة لتحقيق مكاسب سريعة.

ما الفرق بين المحفظة الاستثمارية والمحفظة المالية؟

يرغب جميع المستثمرين المقبلين على استثمار أموالهم عبر أفضل منصات التداول العالمية في معرفة الفرق بين المحفظة الاستثمارية والمحفظة المالية لتحديد

 أيهما يتناسب مع استثماراتهم وأهدافهم. يتمثل الفرق بينهما في النقاط التالية:

• المحفظة المالية:

هي الإيداعات النقدية للعميل في الحسابات المخصصة للتداول، بالإضافة إلى عقد الصفقات في مراكز البيع والشراء عبر منصات التداول التي توفرها الشركات

المرخصة، مثل تلك الموجودة في الإمارات. المحفظة المالية

• المحفظة الاستثمارية:

هي محفظة تضم مجموعة متنوعة من الأصول المالية مثل الأسهم والسندات، مما يجعلها أكثر شمولية. تُحدد قيمة المحفظة الاستثمارية بناءً على قيمة الأصول

التي تحتويها، وتناسب كل من الأفراد والمؤسسات. كما توجد عدة أنواع مختلفة من المحافظ الاستثمارية.

أنواع المحافظ الاستثمارية

فيما يلي نعرض أبرز أنواع المحافظ الاستثمارية التي تساهم في تنويع استثماراتك:

• محفظة الدخل

تركز محفظة الدخل على تحقيق دخل منتظم بدلاً من التركيز على المكاسب الرأسمالية المحتملة. تعتمد هذه المحافظ على توزيع الأرباح على فترات منتظمة، ومن أبرز

 استثمارات الدخل صناديق الاستثمار العقارية التي تضمن دفع جزء كبير من الأرباح كدخل ثابت للمستثمرين.المحفظة المالية

• المحفظة العدوانية

تتضمن هذه المحافظ مخاطر عالية جداً ولكنها تضمن تحقيق عائدات مرتفعة في حال تحركت أسعار السوق بما يتماشى مع توقعات المستثمر. يتميز النطاق التجريبي في

هذه المحافظ بارتفاع يصل إلى 2.0، مما يعني أن الأسهم المملوكة تتحرك ضعف حركة الأسهم الأخرى في أي اتجاه.

• محفظة التخمين

تعتمد هذه المحافظ بشكل كبير على المضاربة المستمرة، ويتم اختيار الأسهم والأصول المالية ذات التقلبات العالية والسريعة. رغم أن هذه المحافظ قد تحقق عائدات مالية

 كبيرة في فترة زمنية قصيرة، إلا أنها تجعل المستثمر عرضة لمخاطر عالية. لذلك، تناسب هذه المحافظ المستثمرين ذوي الخبرة الكبيرة في الأسواق المالية والقدرة على التحليل

 والتنبؤ بتحركات السوق المستقبلية. المحفظة المالية

• محفظة النمو

تركز محفظة النمو على تعزيز قيمة الاستثمار من خلال تحمل مخاطر أعلى، بما في ذلك الاستثمار في القطاعات الناشئة. تقدم هذه المحافظ عادةً مكافآت أعلى مع مخاطر

محتملة أكبر، ويميل المستثمرون إلى الاستثمار في الشركات الصغيرة ذات الإمكانيات العالية للنمو مقارنةً بالشركات الكبيرة والمستقرة في الأسواق المالية.

• محفظة القيمة

يعتمد المستثمرون في محافظ القيمة على شراء الأصول المنخفضة السعر والبحث عن الشركات التي تمتلك إمكانيات ربحية ولكن يتم تداول أسهمها بأسعار أقل من القيمة

السوقية العادلة  تعتبر هذه الاستراتيجية مفيدة خاصةً في الأوقات الاقتصادية الصعبة وعندما تكافح العديد من الشركات للاستمرار في السوق.

• المحفظة الاستثمارية المحافظة

من مسماها يتضح أن هذا النوع من المحافظ يهدف أساساً إلى الحفاظ على القيمة. يختار المستثمر في هذه الحالة تحقيق عوائد منخفضة نسبياً ولكنها ثابتة تقريباً، مع تقليل

 المخاطر المتعلقة بالتقلبات القوية أو غير المتوقعة في أسعار الأصول المالية، مع إمكانية تحقيق نمو في رأس المال على المدى البعيد.

الطريقة المثلى لإدارة المحفظة الاستثمارية

تختلف طبيعة القرارات التي يتخذها المستثمر وأسلوب إدارته لمحفظته الاستثمارية وذلك حسب بناءً على المرحلة التي يمر بها، ابتداءً من مرحلة تأسيس المحفظة عبر اختيار الأصول

المالية التي سوف يستثمر من خلالها، وصولاً إلى مرحلة البدء في النمو وجني العوائد المالية. ويرى خبراء الاستثمار أن هناك عدة عوامل رئيسية يجب على المستثمر أخذها بعين الاعتبار

 عند إدارة المحفظة الاستثمارية، وهي كالآتي:

• تنوع الأصول المالية:

يلعب تنوع الأصول المالية دوراً كبيراً في تحديد مدى تميز المحفظة الاستثمارية وقابليتها على تحقيق الأرباح، وذلك لأن الأصول المالية تتمتع بمستويات مختلفة من الاستقرار ومعدلات

النمو، فالبعض منها يتميز بتقلبات سريعة وبعضها يميل إلى الثبات، وأفضل الخيارات دوماً تميل إلى الموازنة بين النوعين.المحفظة المالية

• استعادة التوازن:

يجب على المستثمر أن يعلم بدايةً بأن الأصول المالية التي سيختارها لمحفظته الاستثمارية لن يحتفظ بها للأبد، حيث أن الأسواق المالية في تقلب مستمر ودائم وبالتالي فقد تتغير قيمة

 الأصول وتختلف مع مرور الزمن، لذلك من المهم أن يقوم المستثمر بإعادة النظر والعمل على تدعيم محفظته بإضافة أو استبدال بعض الأصول من أجل تحقيق العوائد.

• إعادة التقييم:

تعتبر هذه الخطوة من أهم خطوات نجاح إدارة المحافظ الاستثمارية وتعتمد عليها بشكل كبير، لذا على المستثمر أن يقوم بقياس أداء المحفظة الاستثمارية الخاصة به بشكل دوري، وتقييم

حجم العائدات مقارنةً بمستوى المخاطرة التي يتخذها، وفي ضوء ذلك يقرر المستثمر إما أن يستمر على نفس الاستراتيجية أو أن يقوم بتغييرات وتعديلات في الأصول المالية بما يتوافق مع

 التغيرات الطارئة على الأسواق المالية.

لديك أفضل الشركات المرخصة لتداول وإستغلال فرص الأسواق :

نستعرض فيما يلي نخبة من أفضل شركات التداول المرخصة من هيئات تنظيمية من الفئة، والتي توفر منصات تداول متطورة وأدوات تحليل

 فعالة للارتقاء بتجربة عملائها، وكل هذا مقابل رسوم وعمولات تنافسية ومنخفضة بدرجة كبيرة، مما يجعلها بكل تأكيد الاختيار المثالي لدخول عالم التداول